Tel: (024) 66666282
Email: 
Hotline: 0903101982
 |
| Một góc dự án Aqua City tại Đồng Nai của Tập đoàn Novaland |
CTCP Tập đoàn Đầu tư Địa ốc No Va (Novaland, mã NVL) vừa công bố hai tờ trình xin ý kiến cổ đông tại Đại hội bất thường ngày 7/8 tới về kế hoạch tái cơ cấu tài chính. Doanh nghiệp dự kiến phát hành hơn 168 triệu cổ phiếu riêng lẻ để hoán đổi khoản nợ hơn 2.645 tỷ đồng và triển khai khoản vay tối đa 5.000 tỷ đồng có quyền chuyển đổi thành cổ phần.
Hoán đổi nợ – nhóm cổ đông lớn gia tăng sở hữu
Theo kế hoạch, 168,01 triệu cổ phiếu sẽ được phát hành với giá 15.746 đồng/cp, tương đương 8,6% lượng cổ phiếu đang lưu hành. Sau phát hành, vốn điều lệ Novaland dự kiến tăng lên 21.181 tỷ đồng. Các khoản nợ được hoán đổi thuộc về ba chủ nợ: NovaGroup (2.527 tỷ đồng), Diamond Properties (111,7 tỷ đồng) và bà Hoàng Thu Châu (6,68 tỷ đồng).
Số cổ phiếu dự kiến phân bổ lần lượt là 160,49 triệu đơn vị cho NovaGroup, 7,1 triệu cho Diamond Properties và 424.000 cổ phiếu cho bà Hoàng Thu Châu. Sau khi hoàn tất, tổng tỷ lệ sở hữu của nhóm cổ đông lớn NovaGroup, Diamond Properties và gia đình ông Bùi Thành Nhơn sẽ đạt khoảng 42,43% vốn điều lệ - tăng mạnh so với mức dưới 40% hiện tại. Đây được xem là động thái gia tăng tỷ lệ sở hữu trở lại của nhóm cổ đông sáng lập sau giai đoạn cổ phiếu bị giải chấp để xử lý nợ.
Các cổ phiếu phát hành riêng lẻ bị hạn chế chuyển nhượng trong một năm. Sau khi hoàn tất, các khoản nợ tương ứng sẽ được xóa bỏ, giúp Novaland tăng vốn chủ sở hữu và giảm áp lực tài chính. Ban lãnh đạo khẳng định việc phát hành có thể gây pha loãng ngắn hạn nhưng là bước đi cần thiết để tái cơ cấu, phục hồi hoạt động và đảm bảo quyền lợi cổ đông.
Khoản vay 5.000 tỷ đồng – linh hoạt huy động vốn
Song song, Novaland trình phương án vay tối đa 5.000 tỷ đồng kỳ hạn 5 năm, với quyền chuyển đổi thành cổ phần phổ thông. Bên cho vay có quyền chuyển đổi một phần hoặc toàn bộ dư nợ sau 12 tháng từ ngày giải ngân cuối cùng đến trước 30 ngày so với ngày tất toán. Giá chuyển đổi sẽ dựa trên giá thị trường, tối thiểu bằng 115% giá đóng cửa cổ phiếu NVL trước ngày giải ngân.
Công ty cho biết phương án này giúp bổ sung nguồn vốn dài hạn, tạo dư địa xử lý các khoản nợ đáo hạn và đảm bảo cân bằng lợi ích giữa nhà đầu tư và cổ đông hiện hữu. Các điều khoản chi tiết sẽ do HĐQT hoặc người được ủy quyền quyết định, tùy tình hình thị trường.
Novaland hiện đang chịu áp lực tài chính lớn khi nửa đầu năm 2025 ghi nhận lỗ hàng trăm tỷ đồng và chưa thể tất toán toàn bộ nợ tồn đọng từ 2022. Doanh nghiệp đặt mục tiêu tái cấu trúc nợ triệt để vào giai đoạn cuối 2026 – đầu 2027.
Ban lãnh đạo cho biết trong giai đoạn khó khăn nhất, nhóm cổ đông sáng lập đã dùng tài sản cá nhân thế chấp để hỗ trợ thanh toán nghĩa vụ nợ, giúp công ty duy trì hoạt động. Đợt phát hành cổ phiếu hoán đổi lần này vừa giảm gánh nặng nợ, vừa củng cố vị thế kiểm soát của nhóm cổ đông lớn.
Giới phân tích đánh giá, việc nhóm liên quan ông Bùi Thành Nhơn nâng tỷ lệ sở hữu lên hơn 42% là tín hiệu củng cố quyền điều hành và thể hiện cam kết đồng hành cùng doanh nghiệp trong quá trình tái cơ cấu.
Trên sàn chứng khoán, cổ phiếu NVL đã tăng hơn hai lần giá trị trong 4 tháng trở lại đây (kết phiên 4/8 tại mức 18.450 đồng/cp).
